PBR Rating attribue la note [B] à UGFS, perspective positive pour la gestion d’actifs

Date:

L’agence de notation PBR Rating a récemment dévoilé les résultats de son évaluation de la société UGFS-NA (United Gulf Financial Services North Africa), acteur majeur de la gestion d’actifs en Tunisie. Cette analyse approfondie a porté sur l’organisation de l’entreprise, ses leviers stratégiques et opérationnels, ainsi que sa performance financière.

Une notation AMQR [B] avec perspective positive

Au terme de son évaluation rigoureuse, PBR Rating a attribué à UGFS-NA la note AMQR [B], assortie d’une perspective positive. Cette notation, qui s’échelonne de AMQR [A] (la meilleure) à AMQR [E], témoigne de la solidité des capacités de gestion et du positionnement stratégique de la société sur le marché financier tunisien.

UGFS-NA : un acteur clé de la gestion d’actifs en Tunisie

Filiale du conglomérat KIPCO (Kuwait Projects Company), l’un des plus importants groupes d’investissement et de gestion dans la région MENA, UGFS-NA s’est imposée comme une référence dans la gestion d’actifs en Tunisie. Fondée en 2008, la société propose une gamme étendue de services financiers, allant du placement privé à la gestion de fonds communs de placement.

Forte de son expertise et de ses partenariats solides avec des institutions financières tunisiennes et internationales, UGFS-NA combine savoir-faire technique et ancrage local. Cette approche lui permet de jouer un rôle de premier plan dans le développement du capital-risque, un secteur clé pour l’écosystème entrepreneurial et l’innovation en Tunisie.

De gauche à droite : Abdelaziz Charrad, Souheil Skander, Emir Denden, Mohamed Salah Frad, Lotfi Séhili

Un modèle en pleine transformation

La notation de PBR Rating souligne la diversité des services financiers proposés par UGFS-NA et la large gamme de véhicules d’investissement qu’elle met à disposition. L’entreprise est actuellement engagée dans une transformation organisationnelle visant à renforcer son positionnement et à saisir de nouvelles opportunités de marché. Cette stratégie inclut notamment la création de fonds spécialisés, l’investissement dans les startups, le développement des fonds verts et la diversification de son offre financière.

Pour mener à bien cette transition, UGFS-NA devra mobiliser les ressources humaines et matérielles nécessaires. La société compte actuellement une équipe d’une vingtaine de collaborateurs, dont l’expertise en capital-investissement et en gestion des marchés de capitaux constitue un atout clé pour son expansion.

Une gestion d’actifs en pleine croissance

Au terme de l’exercice 2023, UGFS-NA gérait une vingtaine de fonds, répartis comme suit :

  • 8 fonds de Private Equity
  • 8 fonds de Seed Funds
  • 5 Fonds Communs de Placement

En 2024, la société a enrichi son portefeuille en lançant deux nouveaux fonds Seed Funds, poursuivant ainsi sa stratégie d’expansion et de diversification. Actuellement, UGFS-NA gère 209 millions de dinars tunisiens (MTND) d’actifs, répartis de la manière suivante :

  • 70 % dans les fonds de Private Equity
  • 23 % dans les Seed Funds
  • 7 % dans les Fonds Communs de Placement

Ces chiffres témoignent d’une performance solide en matière de collecte de fonds, soutenue par une dynamique positive. La diversité des investisseurs (banques, compagnies d’assurances, organismes nationaux et internationaux) illustre la confiance dont bénéficie UGFS-NA au sein de l’écosystème financier.

Des défis à relever pour assurer une croissance durable

Si UGFS-NA affiche de belles perspectives, l’agence PBR Rating souligne néanmoins certains axes d’amélioration, notamment dans la gestion des risques. Il est essentiel pour la société d’affiner ses stratégies afin de renforcer sa résilience face aux fluctuations du marché.

Les fonds de Private Equity et de Seed Funds sous gestion présentent une performance notable en termes de plus-values globales. Leur diversification et leur exposition à des secteurs innovants, notamment les nouvelles technologies, constituent un atout majeur pour générer un fort retour sur investissement. Le principal défi pour UGFS-NA réside dans la conversion de ces plus-values latentes en gains effectifs, nécessitant des opérations de désinvestissement réussies et stratégiquement planifiées.

Une rentabilité en progression

L’analyse de rentabilité réalisée dans le cadre de la notation met en avant la bonne santé financière de UGFS-NA. En effet, le résultat net de la société a enregistré un taux de croissance annuel moyen (TCAM) de 16 % sur la période étudiée. De plus, la rentabilité des fonds propres a connu une nette amélioration en 2023, atteignant 26 % à la clôture de l’exercice.

Une note qui reflète un potentiel de croissance prometteur

En attribuant la note AMQR [B] avec perspective positive, PBR Rating reconnaît les efforts d’UGFS-NA pour renforcer sa gouvernance et optimiser sa gestion d’actifs. Grâce à une stratégie dynamique, une expertise reconnue et une capacité d’innovation affirmée, la société est bien positionnée pour poursuivre son développement et consolider son rôle de leader sur le marché tunisien de la gestion d’actifs.

Partager l'article:

Articles Recents

S'abonner

VIDÉOS SPONSORISÉES
VIDÉOS SPONSORISÉES

00:00:30

OPPO Reno12 : L’Alliance Parfaite entre Design, Intelligence Artificielle et Performance

Les séries Reno12 d'OPPO marquent une avancée significative dans le domaine de la photographie mobile grâce à l'intégration poussée de l'intelligence artificielle.
00:02:15

Abdelaziz Makhloufi, PDG de Cho Group, met en lumière l’excellence de l’huile d’olive tunisienne sur BFM Business

Fort de son expertise reconnue dans le secteur oléicole, Abdelaziz Makhloufi, Président-directeur général du groupe Cho, a saisi l'opportunité de l'émission BFM Business pour promouvoir l'huile d'olive tunisienne à l'échelle internationale.
00:00:32

Lancement du nouveau Huawei Nova Y61

Huawei Consumer Business Group annonce le lancement du HUAWEI nova Y61, le plus récent smartphone de la série HUAWEI nova Y.

CONTENUS SPONSORISÉS
CONTENUS SPONSORISÉS

Ramadan : Un Mois Propice pour rompre avec la cigarette

Le mois sacré de Ramadan offre une opportunité unique pour ceux qui désirent se libérer de l'emprise de la cigarette.

OPPO A78, le nouveau smartphone bientôt en Tunisie

OPPO, la marque leader sur le marché mondial des appareils connectés, vient d’annoncer l’arrivée sur le marché tunisien de son dernier smartphone A78, à partir du 1er septembre 2023.
00:03:27

OPPO Tunisie lance les nouveaux smartphones Reno8 T 4G, Reno8 T 5G, un design élégant et une fluidité totale

OPPO vient d’annoncer le lancement, en Tunisie, de ses derniers modèles de smartphones de la série Reno, les nouveaux Reno8 T et Reno8 T 5G, avec une offre spéciale durant tout le mois de mars 2023.

Oppo consolide sa position et met en avant la nouvelle technologie de son Reno7

OPPO, la marque internationale leader dans l’industrie des smartphones et des objets connectés, a développé ces dernières années sa position et ses activités en Tunisie, dans le cadre d’une extension sur les marchés de la région Moyen Orient et Afrique.

A lire également
A lire également

Tunisie : Réserves de Change en Alerte Rouge, Seulement 99 Jours d’Importation Disponibles

Crise économique en Tunisie : les réserves de change chutent à 22,6 milliards de dinars, couvrant seulement 99 jours d'importation. Analyse des implications et des défis pour l'économie tunisienne

Endettement Mondial 2024 : Chiffres Records et Tendances Alarmantes

Dette mondiale : record historique de 100 000 milliards USD en 2024. Analyse des risques, coûts d'emprunt en hausse, impact sur la croissance et la transition climatique. Décryptage complet.

La Balance Commerciale Alimentaire Tunisienne : Un Excédent en Baisse à 390,2 MD en Février 2025

Balance commerciale alimentaire Tunisie : excédent de 390,2 MD en février 2025, en baisse. Chute des exportations d'huile d'olive, hausse des importations de céréales. Analyse complète

Juridoc : Un acteur clé de la digitalisation juridique en Afrique et au Moyen-Orient, soutenu par 216 Capital

Juridoc lève des fonds avec 216 Capital pour digitaliser le droit en Afrique et au Moyen-Orient. Découvrez comment cette startup tunisienne transforme l'accès à l'information juridique

Zitouna Capital : Une Performance de Gestion d’Actifs Saluée par PBR Rating avec une Note [B+] et des Perspectives Positives

Zitouna Capital obtient la note [B+] de PBR Rating pour sa gestion d'actifs. Découvrez comment cette filiale de Banque Zitouna se positionne comme un acteur clé du Private Equity en Tunisie, avec une croissance de 55% et 363 MTND d'actifs sous gestion

Duferco renforce son intérêt pour la Tunisie : une nouvelle ère d’investissements stratégiques

Le groupe italien Duferco envisage d'intensifier ses investissements en Tunisie, notamment dans les énergies renouvelables. Découvrez les détails de cette initiative stratégique et ses implications pour l'économie tunisienne

Tunisie : Signature d’un contrat de 358,7 MD pour renforcer l’infrastructure hospitalière régionale

La Tunisie signe un contrat de 358,7 millions de dinars pour construire 4 hôpitaux régionaux. Un projet clé pour améliorer l'accès aux soins à Ghardimaou, Jelma, Hafouz et Makther

Révolution des paiements en Tunisie : Analyse du déclin du chèque et de l’essor du digital

Tunisie : La BCT orchestre la révolution des paiements ! Chute des chèques, montée des FinTech et impact sur l'économie. Tous les détails